Capitolul 3. Procedura de calculare a valorii riscului de capital
3.1. Evaluarea valorii riscului de piață de valori este efectuată de instituția de credit în ceea ce privește:
valori mobiliare convertibile (acțiuni și obligațiuni preferențiale), care îndeplinește condițiile de conversie în acțiuni ordinare, menționate în al treilea și al patrulea paragraf de la punctul 2.6 din prezentul regulament;
derivați, de bază (de bază) active sunt titluri menționate în prezentul alineat, precum și stocurilor.
Poziția pe activul suport (de bază) este un indice bursier, este inclus în calculul riscului de capital ca poziție lungă sau scurtă calculată pe baza valorii produsului a indicelui stoc la data calculării valorii totale a riscului de piață și valoarea punctelor sale, specificate în caietul de sarcini contractuale.
3.2. Expunerea stoc este determinată prin formula:
DF = + FSR + ODF HWR (FF),
SM - risc capitalului propriu;
SFR - risc de stoc specifice, de exemplu, riscul de schimbări nefavorabile în valoarea justă a titlurilor de valoare și a instrumentelor financiare derivate sub influența factorilor legați de emitentul valorilor mobiliare;
FIU - riscul global pe piața de valori, de exemplu, riscul de modificări nefavorabile în valoarea justă a titlurilor de valoare și a instrumentelor financiare derivate legate de fluctuațiile de preț ale pieței valorilor mobiliare;
HWR (RF) - cantitatea de risc gamma și riscul vega privind opțiunile, sunt incluse în calculul riscului de capital.
La calcularea pozițiilor opuse poziției nete pe instrumente derivate de compensare în cazul astâmpăra subparagrafului 2.9.2.3 2.9 acestuia.
3.3. Pentru a calcula valoarea unei sume de risc pentru stocul special al pozițiilor lungi nete și pozițiile scurte nete (poziția excluzând semnul) se înmulțește cu factorul de risc de 8 la sută.
Poziția netă privind instrumentele financiare derivate a căror subiacente (de bază) activ este MICEX Index 50, indicele RTS a 50 sau stoc indici, enumerate în anexa 7 la Instrucțiunea Băncii din România N 139 și sunt incluse în calculul riscului special de capitaluri proprii cu factorul de risc de 2 procente. Poziția netă pe instrumente financiare derivate ale căror active suport sunt acțiuni ale altor indici care nu sunt specificate în prezentul alineat sunt incluse în calcularea riscului de capital speciale cu factor de risc de 8 la suta.
3.4. Mărimea riscului de stoc general, este valoarea absolută a diferenței dintre pozițiile lungi nete și suma pozițiilor nete scurte (fără poziție de conectare) înmulțit cu factorul de risc de 8 la sută.
generale de calcul al riscului de stoc se efectuează pentru fiecare monedă în parte. Valoarea riscului de stoc general, este suma riscului total de capital calculate pentru fiecare monedă și traduse în ruble la cursul oficial al Băncii România la data calculării riscului de piață.
3.5. risc Gamma și riscul vega privind opțiunile, sunt incluse în calculul riscului de capital, calculat în conformitate cu punctul 1.7 din prezentul regulament.
Gamma risc de opțiuni sunt incluse în calcularea riscului de capital se calculează luând în considerare următoarele:
Valoarea IBA este determinată ca produsul dintre valoarea justă a factorului de bază (de bază) a riscului de activ egal cu 8 procente;
Opțiuni active de bază (de bază) sunt tranzacționate în aceeași piață de valori naționale, opțiunile sunt recunoscute cu același tip de bază (de bază) a activului.