cicluri de sezon
Și sunt acolo orice cicluri sezoniere și, dacă da, ce piețele în care apar cel mai bun mod? Care este cauza caracterului sezonier și cât de important este să-l folosească în viața reală? Cum de a calcula componenta sezonieră și dacă pentru a verifica rezultatul de valabilitatea statistică? Luați în considerare, de exemplu, uleiul de problemă LIGHT.
Componenta ciclică, centrată în jurul lui zero și ținând cont de modificările driftul este egală cu:
unde j - indicele lunii, [k] - indicele anului,
n - numărul de ani de studiu,
E - cotația medie în timpul studiului,
P - diferența dintre primul și ultimul preț.
Formal, rezultatul nu este semnificativă din punct de vedere statistic, din cauza criteriului Fisher pentru logaritmul creșterile de preț au F = 1,58 (Dacă este necesar, F> 5), dar aceasta este doar o iluzie optică. În primul rând, sezonalitatea pe piață nu a fost inițial factorul cel mai critic, și în al doilea rând, problema în această formulare este, în principiu incorectă, deoarece prețurile în planul de creștere a volatilității interdependente învecinate. Dacă da, atunci justificarea pentru ciclism și criteriile sale de a căuta într-un plan cu totul diferit.
Dacă sezonier este într-adevăr cazul, atunci graficul CR ar trebui să fie ca o undă sinusoidală cu o perioadă de 12 luni. Am construi, folosind metoda celor mai mici pătrate (OLS în continuare) din starea S = min:
în care A - amplitudine, p faze de (numere întregi numai).
PS. În acest an, declinul sezonier a avut succes din vina OPEC, astfel încât creșterea sezonieră (un astfel de tip fagure de ulei) nu contează. Mai mult decât atât, în cazul în care 1-2 luni va merge la o parte, iar apoi va începe toamna cu o accelerare (până la sfârșitul anului), acesta va confirma doar sezonier.