Dubinnikov R., T. Chanyshev
Leasing de echipamente devenit acum atât întreprinderile mici și mijlocii și întreprinderi mari. În acest caz, fiecare are propriile sale plusuri pentru: companiile mici în curs de dezvoltare folosesc de leasing pentru a achiziționa echipamente scumpe din cauza lipsei de fonduri, iar companiile industriale mari sunt atrase de leasing de economii fiscale. antreprenorii individuali din greu pentru a obține un împrumut bancar pe termen lung, în timp ce leasingul este disponibil pentru ei.
De multe ori leasing este definit ca un anumit tip de chirie, având în vedere originea sursei limba engleză originală (leasing - pe termen lung de leasing), dar acest lucru nu este în întregime adevărat. Leasing poartă elementele de creditare, leasing și investiții. Și această operațiune este tripartită, care implică vânzătorul, societatea de leasing (care cumpără Dealeri) și cumpărător, aceasta chirie cu opțiune de cumpărare proprietatea companiei de leasing.
Componenta normativă
După cum se poate observa din articol. 665 din Codul civil, în conformitate cu contractul de leasing locatorul se angajează să achiziționeze bunuri specificate de locatar dintr-un anumit vânzător și chiriaș da chiriaș proprietatea de plată pentru posesie temporară și utilizare.
Legea cu privire la leasing definește leasingul ca o combinație de relații economice și juridice care apar în legătură cu punerea în aplicare a unui contract de leasing, inclusiv achiziționarea bunului închiriat.
Subiecții contractului de închiriere, și anume locatorului, locatarul și vânzătorul să-și îndeplinească obligațiile care îi revin în temeiul contractului de închiriere încheie acorduri cu caracter obligatoriu și conexe (alin. 2, art. 15 din Legea cu privire la leasing). Prin acorduri privind contractul de vânzare cu caracter obligatoriu. Acordurile asociate includ un acord privind strângerea de fonduri, acord de garanție, garanție de contract, contract de garanție, etc.
In n. 1 lingura. 8 din Legea cu privire la leasing prevede posibilitatea de livrare a bunului închiriat în subinchiriere. În acest caz, locatarul conform contractului subînchirierea transferurile către terțe părți aflate în posesia și utilizarea de plată și termenul de proprietate obținut anterior de la locator în temeiul contractului de închiriere, care face obiectul contractului de leasing.
În funcție de durata de viață utilă a contractului de închiriere și esența economică a contractului de leasing face distincție între următoarele tipuri de leasing.
Leasing financiar. Durata contractului de leasing este comparabil cu durata de viață utilă a obiectului închiriat. Ca regulă generală, la sfârșitul contractului de leasing valoarea reziduală a obiectului de leasing este aproape de zero, iar obiectul contractului de închiriere poate merge la proprietatea locatarului, fără costuri suplimentare. De fapt, aceasta este o modalitate de a atrage finanțări direcționate locatarului (pentru achiziționarea obiectului închiriat).
Contracte de leasing operațional. contract de închiriere pe termen de viață semnificativ mai puțin utilă a obiectului închiriat. De obicei, activul închiriat sunt deja disponibile pentru a bunurilor locatarului (nu poate fi un terț - vânzător). La rezilierea contractului de leasing obiect este fie returnat locatorului, și poate fi re-închiriate sau cumpărate de locatar la valoarea reziduală. Rata de leasing este de obicei mai mare decât leasingul financiar. Acest tip de închiriere pe substanța economică este un fel de chirie.
Leaseback în care vânzătorul bunului închiriat, în același timp, este locatarul. De fapt, o formă de un împrumut privind securitatea activelor de producție și de a genera beneficii economice suplimentare din diferențele de impozitare.
Avantajele de leasing înainte de credit bancar
Judecând după popularitatea operațiunilor de leasing între entitățile de afaceri, leasing este una dintre cele mai eficiente metode de a dobândi proprietatea necesară.
Avantajele leasing la un împrumut bancar:
1) să faciliteze procesul de obținere a finanțării pe termen lung a locatarului (companii de leasing necesită un set minim de documente și mai rapid decât băncile au în vedere cererea);
2) potențialul părților contractului de leasing un program de plată mai flexibilă în comparație cu graficul de plată a acordului de împrumut;
3) Leasing presupune finanțare de 100% și nu are nevoie de o revenire rapidă a tuturor datoriilor;
4) contract de închiriere poate fi proiectat pentru a satisface caracteristicile specifice ale chiriașilor;
5) Mulți chiriași au planuri pe termen lung pentru punerea în aplicare a capacităților lor financiare care sunt în mare măsură limitate. Leasing vă permite să depășească aceste limitări și, astfel, contribuie la o mai mare mobilitate cu planificarea financiară și de investiții;
6) pentru achiziționarea în leasing și finanțe a activelor sunt rezolvate simultan;
7) Achiziționarea de active prin leasing ofera finantare, care se desfășoară pe durata activului;
8) contractelor de leasing cu diferite condiții chiriaș poate alege pe cel care se potrivește cel mai bine nevoilor și oportunitățile sale;
9) pentru leasing chiriaș poate utiliza mai mult decât capacitatea de cumpărare același activ;
10) ca agent de leasing pentru o lungă perioadă de timp este punerea în aplicare a producției, politicile guvernamentale sunt, în general, care vizează promovarea și extinderea operațiunilor de leasing;
11) în cazul randamentelor scăzute ultimul chiriaș poate profita de leaseback, care poate oferi un tratament fiscal preferențial al profiturilor;
12) leasing permite locatarul care nu dispune de resurse financiare suficiente pentru a începe un proiect major;
13) leasing nu crește datoria de bilanțul locatarului și nu afectează relațiile proprii și fondurile împrumutate, atunci există posibilitatea locatarului de a dobândi datorii suplimentare nu este redusă;
14) Recunoașterea și amortizarea proprietății închiriate sunt realizate în bilanțul locatarului. Perioada de leasing de obicei, corespunde perioadei de amortizare a bunului închiriat, dar perioada de contract de leasing este de obicei mai puțin. Cu cât durata contractului de leasing și în mod corespunzător mai mică valoarea contabilă netă a proprietății, mai liberă condițiile de funcționare ale proprietății și utilizarea ulterioară a acesteia;
15) Plățile de leasing efectuate prin transferul de fonduri. Atunci când face un împrumut banca va deschide automat în contul de decontare a debitorului - acest lucru se face în scopul de a deduce plata lunară pe împrumut. Amortizare de plată este automată, în ciuda voinței debitorului;
16) absența problemelor colaterale. Datorită acestui fapt numărul de defecțiuni cu privire la cererile de leasing este mult mai mică decât pe credit. Toată lumea știe că un depozit format din nucleu, stocuri, etc. în cazul în care proprietatea ar trebui să fie de cel puțin 10% .;
17) Echipament leasing, masini si echipamente se deplasează în posesia companiei după prima tranșă;
18) companii de leasing nu au nevoie pentru a asigura proprietatea, spre deosebire de bănci. În plus, dacă utilizați vehicule de leasing, nu este necesar să se monitorizeze condițiile de asigurare și trecerea de MOT - toate acestea oferă companiei de leasing (precum și întreținerea și repararea altor echipamente). În caz de contact cu accidentul rutier, defalcare, fonduri de leasing a defecțiunilor pentru problemele lor de reparații, proceduri cu customer service, se ocupă de soluționare a conflictelor cu locatorului;
19) echipamente închiriate și mijloacele de producție pot fi returnate după expirarea contractului (leasing operațional), și chiar mai devreme (elementele de date sunt specificate în contractul de închiriere). În cazul neplății creditelor bancare într-un curs, există sancțiuni, procedura de realizare a obiectului, și ca urmare va deveni un „împrumutat negativ“;
20) pentru a salva pe taxele pentru proprietate, precum și agenții de leasing tind să rămână în bilanțul companiilor de leasing;
21) avantaj semnificativ de leasing este o scădere a impozitelor pe venit ca urmare a plăților de leasing, și având în vedere activul luat în leasing în bilanț, este posibil să se reducă profiturile din valoarea taxei de proprietate.
dezavantajele de leasing
Depresiunilor de leasing sunt de asemenea disponibile și ar trebui să fie luate în considerare la planificarea programelor de afaceri.
Cel mai important motiv pentru care contractul de închiriere nu poate lua o poziție de lider în rândul de afaceri de creditare - este prețul. Nu este necesar să nege că leasing-ul este mai scump de împrumut.
Numărul mic de companii de leasing, suprimarea lor de bănci „sub el.“ Din păcate, companiile de leasing nu se răspândesc în regiunile din România sau trebuie să încheie acorduri cu băncile, care limitează puterile și forțele lor pentru a deveni una dintre instituțiile bancare.
O gama restransa de produse de leasing pe piața românească. De obicei, aceasta este vehicule sau echipamente cu motor. Rar - premise (leasing are o linie fina cu premisele de leasing).
societățile de administrare a nihilismului juridic, care nu sunt în măsură să calculeze corect planul de afaceri să închirieze și să înțeleagă întreaga gamă de riscuri asociate cu utilizarea mecanismului financiar complex. Deși acest lucru nu este un minus de leasing, precum și realitatea juridică și financiară a întreprinderilor mici și mijlocii din țara noastră ...
Compania a cerut obliga antreprenorul să restituie bunul închiriat și de a recupera plățile de leasing pentru întârzierea de timp de întoarcere. Motivul: antreprenorul a făcut aceste plăți, invocând faptul că vânzătorul a selectat compania a vandut bunuri defecte (obiectul de leasing). Între timp, după cum a subliniat de către companie, numită vânzătorul a fost selectat de către locatar, așa că nu ar trebui să fie responsabil pentru ea.
Prezidiul VASRumyniyasoglasilsya cu argumentele reclamantului și a explicat după cum urmează. În acest caz, a existat un contract, în general, stabilit în contract de închiriere, precum și formularele standard utilizate acum. Pe baza este determinată de către vânzător a locatarului. Orice locatar care a fost de acord cu utilizarea unui formular standard, de fapt, pentru a alege un anumit vânzător, nu abstract. Prin urmare, alegerea lui trebuie să fie exprimat în mod direct. Existența unor condiții, indică în mod automat vânzătorul locatarului de selecție, în formă standard dezvoltat punct forte - societatea de leasing nu poate fi considerată ca un factor care indică în mod sigur că o astfel de alegere este slăbiciune - locatar. În acest caz, locatorul și titlul particularizează Locatarului fixat în mod normal, în formularele standard, termenii tranzactiei a fost de acord în mod individual. Ei au stabilit că voința locatarului cu privire la alegerea vânzătorului este reflectată în cerere. O astfel de cerere nu se depune în dosarul cauzei. Între timp, omul de afaceri fără rezerve a semnat contract de vânzare sub care societatea a achiziționat proprietatea de societate. Termenii convenit de părți în mod individual. Acesta prevede că o inițiativă în această alegere vine de la pârât. În această situație, locatorul nu este responsabil pentru alegerea vânzătorului și pentru îndeplinirea ultimelor obligații locatarului. Având în vedere această cerință, compania fondată.
Cu toate acestea, avantajele de mai sus de leasing nu trebuie luate literal și universal, în fiecare caz, necesită un clar de profesioniști de calcul ligamentare: avocați, finanțatori și contabili, în cazul în care plonjați în piscina cu capul lui, este posibil colaps financiar complet. Are nevoie de plan de afaceri competent, calcula tot ce este necesar - din programul de plăți către baza de impozitare, inclusiv amortizarea, profitul, etc. De asemenea, este necesar să se calculeze fiecare element al contractului de leasing și a contractelor conexe și să nu semneze fără să se uite „eboșe“, furnizate de cealaltă parte, .. - există „criptat“ sunt multe capcane, dar după cum se poate observa din exemplul de mai sus, acordul concesionari, aparent, nu citesc. În cazul în care o operațiune de leasing pentru a veni în minte, atunci de leasing poate fi una dintre principalele instrumente de creștere a companiei.
Dragi cititori, dacă aveți întrebări avocaților, pentru a le trimite la editorul ([email protected]). Ei vă vor spune din paginile revistei noastre.