Ce este un swap (rolover sau peste noapte) -

Un swap (denumit și "Rolover" sau "Overnight") este o operațiune bancară constând din două tranzacții opuse care au date valoroase diferite. Rata acestor tranzacții se calculează la momentul execuției lor. Prima tranzacție închide poziția curentă, iar cea de-a doua deschide una nouă în aceeași direcție. Piața valutară este concepută în primul rând pentru a face schimb de valute cu livrarea reală a întregii valute comandate în termen de două zile lucrătoare (sistemul de valori la vedere). Pentru astfel de comercianți, ca și noi, livrarea reală a monedei este inutilă - încheiem tranzacții speculative pentru a obține profit prin fluctuațiile prețurilor. Cu fiecare zi nouă, trebuie să revenim la data valutei (ora livrării monedei). În acest scop, poziția actuală este închisă cu data de valoare „mâine“, și apoi la poziția deschisă rata curentă „spot“ în aceeași direcție. Diferența dintre ratele de schimb de swap-uri ale ratelor dobânzilor depinde de atragerea și plasarea de fonduri în monedele din afara, perechea valutară și este indicată în așa-numitele „puncte de swap“. Pentru tranzacțiile „schimb“ de miercuri până joi estimările cad vineri și luni (ca sâmbăta și duminica băncile sunt închise), astfel încât se aplică punctele swap, luând în considerare cele două ieșire - înalte.

În realitate, majoritatea brokerilor nu redescoperă poziții, ci percep echivalentul monetar al unui swap pentru fiecare tranzacție.

De ce trebuie să plătiți un swap

Banca Centrală a fiecărei țări stabilește o rată de actualizare pentru moneda sa. Pentru diferite țări, tarifele pot diferi, iar această diferență poate fi foarte semnificativă. De exemplu, rata de actualizare pentru dolarul american este de câteva ori mai mică decât pentru rublele rusești. Ce urmează de aici? De exemplu, atunci când face o afacere pentru a cumpăra USD pentru RUB, atunci de fapt, veți obține moneda (USD) cu o rată a dobânzii mai mică, și în loc să dea o altă monedă (RUB) mai mult. Dar pentru a da ceva, trebuie să o luați înainte. Se pare că în această operațiune, ruble au fost creditate pentru tine. Și aici pentru acest împrumut în ruble banca plătește dobânda pe care trebuie să o plătiți. Și a cumpărat dolari - un "depozit", la care banca acumula dobânzi. Dacă vom executa tranzacția de vânzare moneda pereche USDRUB, acum împrumuta de dolari pentru colectarea de interes și de ruble dobânzi acumulate achiziționate. Astfel, valoarea swap-ului este direct dependentă de diferența dintre ratele dobânzilor pentru fiecare monedă din perechea valutară. În cazul USDRUB, swap-ul va fi negativ la cumpărarea unei perechi și pozitiv pentru o vânzare.

Unde pot vedea valoarea swap-ului

În mod obișnuit, brokerii oferă informații despre swap-uri pe site-ul lor în secțiunea "Specificarea contractelor" sau într-o altă secțiune închisă. Dar, pe măsură ce ratele dobânzilor ale țărilor se schimbă periodic, iar actualizarea site-urilor nu este întotdeauna la timp, cel mai bine este să primiți aceste informații direct de la terminalul de tranzacționare. În MetaTrader 4, acest lucru poate fi în „Market Watch“, faceți clic dreapta pe perechea valutară dorită și din meniul contextual selectați „Specificații“. Acest lucru va aduce o fereastră care va fi datele privind valoarea swap-urilor, în plus față de alte informații pentru mult timp (cumpărare) sau poziție scurtă (vânzare):

Swap-urile pozitive sau negative, în funcție de mărimea poziției (lotului), sunt înregistrate într-o coloană separată "Swap", care poate fi vizualizată în fereastra terminalului. Atunci când poziția este închisă, întreaga sumă acumulată de swap-uri este adăugată la valoarea profitului rezultat. Valoarea negativă reduce profitul, pozitiv - crește, ceea ce este natural.

Cum să utilizați un swap în tranzacționare

Pentru comercianții pe parcursul zilei, scalpers și pipsers, swap-urile sunt irelevante, deoarece aceste stiluri de poziții de tranzacționare pentru ziua următoare nu sunt transferate. Pentru comercianții de poziție, un swap poate juca un rol pozitiv și negativ. Poziția de investiții pe termen lung cu mare swap pe negativ poate nega profiturile, în cazul în care perechea valutară a eșuat număr suficient de mare de puncte. În cazul în care valoarea swap-ului este echivalentă cu, să zicem, 5 puncte, deducerea pentru anul se va ridica la o pierdere a poziției de 1800 de puncte, și chiar dacă moneda va dura mai mult de 1000 de puncte în direcția corectă, rezultatul unei astfel de operațiuni ar fi nerentabil.

Dar există o altă opțiune - swap-uri pozitive. Dacă poziția cu swap-uri pozitive este menținută pentru o perioadă lungă de timp, profitul suplimentar va "picura" cu fiecare zi care trece. Acest stil de tranzacționare a fost numit Kerry Trading (Carry Trade) și este foarte popular printre investitorii care au sume mari de bani. Principalul lucru în acest caz este că tendința pe termen lung a mișcării perechii de monedă coincide cu direcția de swap-uri pozitive.

Articole similare

Ce este un swap și cum să îl folosiți pentru a câștiga bani?

Pagina anterioară

Pagina următoare